Cardinal Health nâng mục tiêu giá sau dự báo lợi nhuận

Tóm tắt: Cardinal Health dự báo lợi nhuận FY2027 tăng mạnh, doanh thu Q2 tăng gần 6% YoY, EPS điều chỉnh 2,60 USD vượt ước tính 2,42 USD, cổ phiếu tăng hơn 1% và đạt mức cao kỷ lục.

Kết quả tài chính quý II 2026

Doanh thu ba tháng kết thúc 30/6 đạt 63,67 tỷ USD, thấp hơn dự báo 65,03 tỷ USD. EPS điều chỉnh 2,60 USD, vượt ước tính 2,42 USD, không tính lợi nhuận 0,31 USD từ hoàn thuế thuế quan.

Ngành kinh doanh chủ lực

Phân khúc Dược phẩm và Giải pháp Chuyên biệt duy trì mô hình phí dịch vụ dựa trên khối lượng, giúp lợi nhuận tăng dù doanh thu chịu áp lực từ quy định giá thuốc. Sản phẩm y tế và phòng thí nghiệm cũng hưởng lợi từ hoàn thuế, nhưng lợi nhuận vẫn vượt kỳ vọng.

Chiến lược tăng trưởng dài hạn

Cardinal Health đẩy mạnh các lĩnh vực lợi nhuận cao như dược phẩm chuyên biệt, giao hàng trực tiếp tới bệnh nhân và sở hữu các phòng khám chuyên môn. Điều này giảm phụ thuộc vào mô hình phân phối thuốc truyền thống.

Nhận định cho nhà đầu tư Việt Nam: Dù doanh thu Q2 chưa đạt mục tiêu, xu hướng lợi nhuận tăng và mở rộng sang các mảng cao margin tạo tiềm năng tăng giá dài hạn. Xem xét tăng vị thế trong danh mục, đặc biệt nếu muốn tiếp cận ngành chăm sóc sức khỏe toàn cầu.