Các nhà môi giới Anh sẽ tính 22% phí lãi ISA tiền mặt – Khảo sát eToro cho thấy nhà đầu tư chưa sẵn sàng

Quy định mới về phí 22% và hạn mức ISA tiền mặt

Bắt đầu từ ngày 6/4/2027, các nhà môi giới tại Vương quốc Anh sẽ phải nộp phí 22% trên lãi suất thu được từ tiền mặt trong tài khoản Stocks and Shares ISA. Đồng thời, mức cho phép nộp tiền mặt cho các nhà đầu tư dưới 65 tuổi sẽ giảm từ £20.000 xuống còn £12.000. Phí này sẽ được chuyển trực tiếp cho HM Revenue and Customs (HMRC), trong khi các nhà môi giới vẫn tiếp tục quảng cáo lãi suất trên số dư không đầu tư.

Ảnh hưởng tới các nhà đầu tư hiện tại

Giới hạn mới chỉ áp dụng cho các đăng ký mới sau ngày 6/4/2027; số dư hiện có sẽ không bị giảm. Các nhà đầu tư từ 65 tuổi trở lên vẫn giữ mức £20.000 và vẫn có thể chuyển tiền từ Stocks and Shares ISA sang Cash ISA.

Kết quả khảo sát eToro: Nhà đầu tư Anh chưa nắm rõ

Khảo sát do Appinio thực hiện cho eToro vào ngày 16-17/9/2024, với 2.000 người tham gia từ 18‑65 tuổi, cho thấy chỉ 38% biết về phí 22% và 48% tin sai rằng họ vẫn có thể chuyển tiền sang Cash ISA sau thời hạn. Chỉ 2% người trả lời đúng ít nhất sáu trong bảy thay đổi quan trọng.

Những lo ngại nổi bật

59% người tham gia cho biết sẽ giữ tiền ở chỗ hiện tại để tránh rủi ro, trong khi 31% cho rằng hạn mức tiền mặt giảm sẽ khiến họ chuyển sang đầu tư qua Stocks and Shares ISA. Độ tuổi 55‑65 có tỷ lệ cảm nhận phí là “phạt” lên tới 75%.

Các nền tảng đầu tư chuẩn bị cho thay đổi

eToro đã mở rộng dịch vụ ISA qua Moneyfarm và ra mắt phiên bản tự làm (DIY) với hơn 1.000 tài sản vào tháng 2/2025. Các đối thủ như CMC Markets và AJ Bell cũng đang điều chỉnh sản phẩm, trong khi một số quy định mới khiến Stocks and Shares ISA đầu tư 100% vào quỹ thị trường tiền tệ không còn đủ điều kiện, chặn đường đi truyền thống để giữ tài sản dạng tiền mặt.

Chiến lược của các nhà môi giới

Để giảm tác động, các nhà môi giới đang tăng lãi suất trên số dư không đầu tư (ví dụ XTB đưa lãi suất lên 4,75% vào cuối 2024) và cung cấp các công cụ chuyển đổi linh hoạt giữa các loại ISA.

Nhận định cho nhà đầu tư Việt Nam

Trong bối cảnh quy định ISA tại Anh thay đổi mạnh mẽ, nhà đầu tư Việt Nam nên cân nhắc các yếu tố sau khi xem xét đầu tư vào thị trường Anh:

• Hiểu rõ chi phí thực tế: Phí 22% sẽ làm giảm lợi nhuận từ tiền mặt, vì vậy ưu tiên các danh mục đầu tư có tỷ lệ cổ phiếu hoặc trái phiếu cao hơn.
• Chọn nền tảng uy tín có khả năng cung cấp lãi suất hấp dẫn và hỗ trợ chuyển đổi linh hoạt giữa các loại tài khoản.
• Đa dạng hoá danh mục để không phụ thuộc quá mức vào ISA tiền mặt, tận dụng các công cụ như ETF, quỹ tương hỗ và cổ phiếu quốc tế.
• Theo dõi quy định của HMRC và các thay đổi thuế để tối ưu hoá lợi nhuận sau thuế.

Với việc chuẩn bị kỹ lưỡng và lựa chọn chiến lược đầu tư phù hợp, nhà đầu tư Việt Nam có thể biến những thay đổi pháp lý tại Anh thành cơ hội tăng trưởng bền vững.