Modine (MOD) báo lãi vượt kỳ vọng, định giá rẻ hơn 25%
SmartInvestor - Modine Manufacturing (NYSE: MOD) vừa công bố báo cáo tài chính quý 4 niên độ 2026 với kết quả vượt xa kỳ vọng của Phố Wall. Nhờ làn sóng bùng nổ hạ tầng AI và trung tâm dữ liệu, các chuyên gia phân tích nhận định cổ phiếu này vẫn đang được định giá thấp hơn khoảng 25% so với giá trị thực.
Kết quả kinh doanh ấn tượng nhờ làn sóng AI
Trong báo cáo tài chính quý 4 niên độ 2026 công bố ngày 27/5, Modine ghi nhận doanh thu đạt 954,4 triệu USD, vượt mức dự báo 907 triệu USD của giới phân tích. Lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) đạt 1,71 USD, cao hơn mức kỳ vọng 1,57 USD. Dòng tiền tự do trong quý đạt mức dương 153 triệu USD.
Ngay sau báo cáo này, Roth Capital đã nâng giá mục tiêu của MOD từ 263 USD lên 341 USD, đồng thời duy trì khuyến nghị Mua. Mức giá mục tiêu mới này tương đương với tiềm năng tăng trưởng 22% - 25% so với thị giá hiện tại. Động lực tăng trưởng chính đến từ các giải pháp làm mát chuyên biệt cho các trung tâm dữ liệu đang bùng nổ toàn cầu.
Triển vọng tăng trưởng vượt trội trong năm tài chính 2027
Modine dự báo EPS cho năm tài chính 2027 sẽ dao động từ 1,10 USD đến 2,21 USD. Riêng doanh thu từ phân khúc trung tâm dữ liệu dự kiến sẽ đạt từ 1,8 tỷ USD đến 2 tỷ USD. Được thành lập từ năm 1916 tại Wisconsin, Modine là doanh nghiệp lâu đời chuyên thiết kế và sản xuất các giải pháp nhiệt trọng yếu, bao gồm hệ thống truyền động và làm mát trung tâm dữ liệu.
Cơ hội nào cho nhà đầu tư Việt Nam?
Sự bứt phá của Modine Manufacturing (MOD) cho thấy nhóm cổ phiếu hạ tầng phụ trợ cho AI (như hệ thống làm mát, nguồn điện) đang mang lại tỷ suất sinh lời thực tế rất cao, đôi khi còn an toàn hơn các cổ phiếu công nghệ thuần túy. Đối với nhà đầu tư Việt Nam, đây là tín hiệu cho thấy xu hướng đầu tư vào hạ tầng công nghệ và trung tâm dữ liệu (Data Center) đang là xu thế toàn cầu. Tại thị trường trong nước, các doanh nghiệp công nghệ thông tin lớn có định hướng đầu tư mạnh vào Data Center và hạ tầng số như FPT hay CTR cũng có thể được hưởng lợi gián tiếp từ làn sóng dịch chuyển dòng vốn này.